Материалы

Заключение

В дипломной работе были вычислены рациональная стоимость опционов Европейского и Американского типов с функцией выплат с последействием, хеджирующие стратегии и оптимальные моменты предъявления опциона к исполнению на – рынке для дискретного времени. Приведены некоторые результаты о распределении интеграла от геометрического броуновского движения. Приведен метод вычисления стоимости опциона Европейского типа с функцией выплат с последействием для непрерывного времени. Приведены примеры использования полученных результатов.

Хотя модель – рынка является идеализированной, но практически любой рынок ценных бумаг, в принципе, можно преобразовать в эту модель, т.к. всякая ценная бумага принадлежит одному из типов (рисковый или безрисковый), либо их комбинации. Поэтому полученные результаты можно практически применять в расчетах, связанных с опционами на реальных рынках ценных бумаг.